کرپٹو انویسٹمنٹ فرم کے شریک بانی اور منیجنگ پارٹنر میٹ ہوانگ کی گواہی نمونہ، پر سیم بینک مین فرائیڈ کا مقدمہ پراسیکیوشن کو ججز کو یہ باور کرانے میں مدد مل سکتی ہے کہ سابق کرپٹو موگل نے سرمایہ کاروں کو دھوکہ دیا۔
ہوانگ نے جمعرات کو گواہی دی کہ وہ اور اس کی فرم FTX میں مختلف کاروباری طریقوں کے بارے میں اندھیرے میں تھے، سرخ جھنڈے جس سے کمپنی میں سرمایہ کاری کرنے کے اس کے فیصلے پر اثر پڑے گا۔ یعنی، FTX کا کسٹمر فنڈز کو سہارا دینے کے لیے استعمال کرنا بینک مین فرائیڈکا ہیج فنڈ المیڈا ریسرچ۔
حکومتی تعاون کو ایک طرف رکھتے ہوئے، بینک مین فرائیڈ کے خلاف گواہی دینے اور اپنی فرم کو FTX سے دور کرنے کے لیے ہوانگ کے اپنے مقاصد ہیں۔ پیراڈائم ایک کا حصہ ہے۔ طبقاتی کارروائی کا مقدمہ (جو عارضی طور پر جون میں روک دیا گیا تھا) جس نے سیکوئیا کیپیٹل اور تھوما براوو کے ساتھ ساتھ، ایف ٹی ایکس کو اپنے صارفین کے نقصان کے لیے فروغ دینے کا الزام لگایا۔
ہوانگ کی گواہی کے مطابق، پیراڈائم کو بھی دھوکہ دیا گیا تھا۔
2021 اور 2022 کے درمیان دو سے زیادہ فنڈنگ راؤنڈز، پیراڈیم نے FTX میں $278 ملین کی سرمایہ کاری کی۔ جب پراسیکیوٹر تھانے ریہن نے پوچھا کہ پیراڈائم نے اس سرمایہ کاری کی موجودہ قیمت کا کیا تخمینہ لگایا ہے، ہوانگ نے جواب دیا، “ہم نے اسے صفر پر نشان زد کر دیا ہے۔”
یہ ثابت کرتا ہے کہ نقصان مالی نقصانات کی صورت میں ہوا ہے، فراڈ ثابت کرنے کے لیے استغاثہ کو ایک چیز قائم کرنی ہوگی۔
حکومت کو غلط بیانی بھی قائم کرنی ہوگی، جس سے یہ ظاہر ہوتا ہے کہ مدعا علیہ نے غلط بیانات دیے ہیں یا مادی معلومات چھپائی ہیں تاکہ سرمایہ کاروں کو پیسہ کمانے کے لیے راضی کیا جا سکے۔ استغاثہ کو یہ بھی ثابت کرنا ہوگا کہ سرمایہ کاروں نے Bankman-Fried کی غلط بیانیوں پر بھروسہ کیا۔ آخر میں، انہیں یہ ظاہر کرنے کی ضرورت ہوگی کہ Bankman-Fried کا مقصد سرمایہ کاروں کو دھوکہ دینا ہے، جو زیادہ مشکل ہوسکتا ہے۔
جمعرات کو ہوانگ کی گواہی کم از کم ان عناصر میں سے چار میں سے تین کے قیام کی حمایت کرتی ہے۔
ہوانگ کے مطابق، پیراڈیم نے 2019 میں FTX میں سرمایہ کاری پر غور شروع کیا۔ اس وقت کے دوران، ہوانگ نے گواہی دی کہ اسے بتایا گیا کہ FTX ایکسچینج والیٹس کسٹمر کے ڈپازٹس کے لیے ایک محافظ کے طور پر کام کرتے ہیں اور اگر گاہک واپس لینا چاہیں تو ہمیشہ دستیاب رہیں گے۔ اسے یہ نہیں بتایا گیا تھا کہ FTX ان ڈپازٹس کو نکال سکتا ہے اور انہیں اپنے کاروباری مقاصد کے لیے استعمال کر سکتا ہے۔
جب ان سے پوچھا گیا کہ کیا وہ یہ جانتے ہوئے بھی FTX میں سرمایہ کاری کرے گا، ہوانگ نے جواب دیا، “شاید نہیں۔”
ہوانگ نے کہا، “اگر یہ معلوم ہو گیا کہ وہ ایسا کر رہے ہیں، تو میرے خیال میں ایکسچینج برانڈ میں ساکھ کھو دے گا اور لوگ اسے استعمال نہیں کرنا چاہیں گے، لہذا یہ کاروبار کے لیے وجود میں آئے گا،” ہوانگ نے کہا۔
ہوانگ کو نہ صرف FTX کی کسٹمر کے ڈپازٹس کو اپنے مقاصد کے لیے استعمال کرنے کی عادت کے بارے میں لاعلمی تھی، بلکہ اس نے یہ بھی گواہی دی کہ وہ نہیں جانتا تھا کہ المیڈا ان ڈپازٹس تک رسائی حاصل کرنے کے قابل ہے، اور اگر ہوتا تو وہ FTX میں سرمایہ کاری نہیں کرتا۔
“صارفین کے ذخائر مقدس قسم کے ہیں،” انہوں نے کہا۔
جیسا کہ پیراڈیم ایف ٹی ایکس میں سرمایہ کاری پر غور کر رہا تھا، ہوانگ نے کہا کہ اس نے المیڈا اور ایف ٹی ایکس کے درمیان تعلق کے بارے میں تشویش کا اظہار کیا۔ بنیادی طور پر، وہ فکر مند تھا کہ المیڈا — پلیٹ فارم پر سب سے بڑے تاجروں میں سے ایک — کو ترجیحی سلوک ملے گا، جو FTX کی ساکھ کے لیے بھی نقصان دہ ہو گا۔
بینک مین فرائیڈ نے بتایا کہ ہوانگ المیڈا کے پاس پلیٹ فارم پر ترجیحی سلوک نہیں ہے۔ لیکن استغاثہ نے نشاندہی کی کہ المیڈا کو FTX کے لیکویڈیشن انجن سے مستثنیٰ قرار دیا گیا تھا، جو کہ خطرے کے انتظام کی ایک حکمت عملی ہے جو خود بخود اثاثوں کی فروخت کو متحرک کرنے کے لیے بنائی گئی ہے اگر خطرے کے مخصوص پیرامیٹرز سے تجاوز کر جائے۔
ہوانگ نے کہا کہ FTX کا لیکویڈیشن انجن اس بات کا ایک بڑا حصہ تھا کہ پیراڈیم کمپنی کی طرف کیوں راغب ہوا۔ انہوں نے اس بات سے بھی اتفاق کیا کہ المیڈا کا استثنیٰ Bankman-Fried کے اس بیان سے مطابقت نہیں رکھتا کہ اسے ترجیحی سلوک نہیں ملا۔
ہوانگ نے کہا، “اس کا مطلب یہ ہوتا کہ المیڈا پلیٹ فارم پر لیوریج کے ساتھ تجارت کر سکتی ہے اور، اگر یہ تجارت کام نہیں کرتی ہے، تو بالآخر منفی توازن کا سامنا کر سکتا ہے جس کے لیے کسی نہ کسی طرح ادائیگی کرنی پڑے گی،” ہوانگ نے کہا۔ “ایک عام معاملے میں، یہ اس رقم سے آسکتا ہے جو ہم اس کمپنی میں سرمایہ کاری کر رہے تھے جو فنڈ آپریشنز میں جائے گی۔ لیکن کسی بھی صورت میں، یہ کاروبار کو دیوالیہ ہونے کے خطرے سے دوچار کر دے گا۔”
ریہن نے یہ بھی ثابت کرنے کی کوشش کی کہ بینک مین فرائیڈ نے پیراڈائم کو سرمایہ کاری سے روکنے کے لیے غلط بیانات دیے۔ اس نے ایکسل اسپریڈشیٹ نکالی جو ہوانگ کو بھیجی گئی ایک ای میل Bankman-Fried کے ساتھ منسلک تھی جس میں اپریل 2021 کے FTX کے مالیاتی اعدادوشمار دکھائے گئے تھے۔ بیلنس شیٹ میں FTX کی سالانہ تخمینی آمدنی دکھائی گئی، جس میں Q1 2021 کے خالص منافع کا تخمینہ $85 ملین تھا۔ Rehn نے زور دے کر کہا کہ FTX نے رپورٹ کردہ خالص منافع کو مصنوعی طور پر بڑھانے کے لیے ان مالیاتی بیانات سے کچھ اخراجات کو ہٹا دیا ہے۔
اپنی پوری گواہی کے دوران، ہوانگ نے دہرایا کہ اس نے بینک مین فرائیڈ کے ساتھ FTX کے بورڈ کی کمی اور گورننس کی کمی پر بھی تشویش کا اظہار کیا تھا، جو اس کے بقول غیر ارادی قدر کے رساو کا باعث بن سکتا ہے۔ اگرچہ یہ بالآخر پیراڈیم کو FTX میں سرمایہ کاری کرنے سے نہیں روک سکا، ہوانگ نے گواہی دی کہ “SBF بورڈ میں سرمایہ کاروں کو رکھنے کے لیے بہت مزاحم تھا۔”
Source link
techcrunch.com